Снимка: iStock

Федералният резерв на САЩ трябва да публикува резултатите от своите годишни "стрес тестове" на състоянието на банките в сряда, 28 юни. В рамките "стрес тестовете", Фед тества балансите на банките срещу хипотетичен тежък икономически спад, елементите от които се променят ежегодно, пише "Ройтерс". 

Резултатите диктуват, колко капитал трябва на банките, за да бъдат здрави и колко могат да върнат на акционерите чрез обратно изкупуване на акции и дивиденти.

Федералният резерв установи тестовете след финансовата криза от 2007-2009 г. като инструмент, който да гарантира, че банките могат да издържат на подобен шок в бъдеще. Тестовете официално започнаха през 2011 г. и големите кредитори първоначално се бореха да получат положителни оценки.

Citigroup, Bank of America, JPMorgan Chase & Co и Goldman Sachs Group, например, трябваше да коригират своите капиталови планове, за да отговорят на опасенията на Фед. Дъщерното дружество на Deutsche Bank в САЩ фалира през 2015, 2016 и 2018 г.

Дългогодишната практика обаче направи банките по-умели в тестовете, а Фед също направи тестовете по-прозрачни. Той сложи край на голяма част от драмата на тестовете, като премахна модела „успешен-неуспешен“ и въведе по-нюансиран, специфичен за банката капиталов режим.

Тестът оценява дали банките биха останали над изискваното минимално капиталово съотношение от 4,5% по време на хипотетичния спад. Банките, които се представят силно, обикновено остават доста над това. Най-големите глобални банки в страната също трябва да държат допълнителна „добавка за G-SIB“ от поне 1%.

Доколко добре се представя една банка на теста също диктува размера на нейния „капиталов буфер при стрес“, допълнителен слой капитал, въведен през 2020 г., който надвишава минимума от 4,5%. Този допълнителен буфер се определя от хипотетичните загуби на всяка банка. Колкото по-големи са загубите, толкова по-голям е буферът.

Федералният резерв обикновено публикува общи загуби в индустрията и индивидуални банкови загуби, включително подробности за това как са се справили конкретни портфейли - като кредитни карти или ипотеки.

Федералният резерв не позволява на банките да обявяват своите планове за дивиденти и обратно изкупуване до обикновено няколко дни след резултатите. Той обявява размера на капиталовия буфер за стрес на всяка банка през следващите месеци.