Снимка: iStock
За да е 100% ясно, ако трябва да залагате на сектора, направете го с най-големите и най-стабилни предприятия. По-конкретно, помислете за фирми, които преминават банкови стрес тестове, отбелязва InvestorPlace.
Например в края на юни Seeking Alpha съобщи, че всичките 23 банки, които Федералният резерв е тествал при хипотетична рецесия, отговарят на минималните капиталови изисквания. Това е едно препятствие. Друго препятствие дойде под формата на сезона на печалбите за второто тримесечие. Тук някои от най-добрите институции успяха да се разграничат от колегите си на високо ниво.
Разбира се, това не означава, че ако любимата ви фирма не е в този списък с големи банкови акции, трябва да направите извод за отрицателно намерение. По-скоро, ако трябваше да ангажирам финансовия сектор, това са идеите, които бих бил готов да вложа в моето портфолио. С това по-долу са може би най-добрите банкови акции, които да разгледате.
JPMorgan Chase (JPM)
Многонационална фирма за финансови услуги, JPMorgan Chase, трябва да участва в дискусията, когато става въпрос за най-добрите банкови акции за закупуване. Не, тя не предлага най-богатата на стойност компания – не и в крайна сметка. И това не е особено вълнуващо по отношение на капиталовите печалби, като се движи нагоре с малко над 10% от началото на януари. Въпреки това, управлявайки пазарна капитализация от малко под $433 милиарда, JPM се радва на огромен отпечатък.
С други думи, тази компания няма да отиде никъде. Ако JPM потъне, ще имаме много по-големи проблеми. В момента обстоятелствата изглеждат относително стабилни за JPM. През последните 365 дни отчете възвръщаемост от почти 26%. Освен това, тя носи форуърдна доходност от 2,69%. Въпреки че не е най-щедрата доходност, коефициентът на изплащане е 27,39%.
След разглеждане на финансовите й показатели, JPM отчете общи приходи от $38,58 милиарда през второто тримесечие, което е увеличение с почти 26% на годишна база. Освен това, този подем включваше печалби както в доходите от лихви, така и в нелихвените приходи (като услуги за управление на богатството). По този начин това е солидна идея за големи банкови акции.
Bank of America (BAC)
Друга мултинационална инвестиционна банка и фирма за финансови услуги, Bank of America е второто по големина име сред големите банкови акции. По принцип BofA може да предложи нещо като идея за „Златокоска“: макар и да не е толкова масивна като JPMorgan Chase, тя също така предлага някои сравнително атрактивни показатели за оценка. От началото на годината BAC се понижи с повече от 13% в стойността на капитала. През последната година тя е намаляла с 18%.
От финансова гледна точка нейните показатели не са забележителни. Въпреки това, търгувайки с форуърден коефициент от 8,58 пъти и коефициент на материалните активи от 1,25 пъти, BofA предлага по-добро четене от JPM, която отпечатва форуърден коефициент от 9,84 пъти и коефициент на материалните активи от 1,97 пъти. Въпреки че е малко рисковано да се споменава поради непредсказуемостта дори на най-добрите банкови акции, BAC също търгува при 0,27 пъти дисконтиран паричен поток (по-малко от 86% от своите връстници).
Показателно е, че BofA отчете нелихвени приходи от $11,04 милиарда през второто тримесечие, което е увеличение с близо 8% на годишна база. Като цяло общите приходи възлизат на 25,2 милиарда долара, което е с 11% повече спрямо тримесечието отпреди година.
Bank of Montreal (BMO)
Електронно име сред най-добрите банкови акции в света, Bank of Montreal предлага инвестиционни банкови и финансови услуги. В момента пазарната капитализация на BMO е 59,8 милиарда долара. От началото на тази година акциите загубиха малко над 8% от стойността на собствения капитал. За последния едногодишен период те се понижиха с близо 19%. Въпреки това, това е и един от субектите, които са преминали банковите стрес тестове.
Подобно на другите големи финансови институции в този списък, BMO не изглежда толкова забележителна по отношение на оценката. В момента акциите се оценяват при форуърден коефициент на печалбите от 8,57 пъти, което е в съответствие с Bank of America. Въпреки това, BMO търгува на 1,57 пъти осезаема балансова стойност, което прави разликата между BofA и JPMorgan Chase.
В същото време последните й финансови резултати заслужават по-отблизо. Като цяло общите приходи за тримесечието, приключило на 30 април 2023 г., възлизат на 6,22 милиарда долара, което е почти 38% повече от 4,52 милиарда долара, публикувани преди една година. Показателно е, че нелихвените приходи бяха 2,65 милиарда долара, което е увеличение от над 85% на годишна база.
*Материалът е с аналитичен характер и не е съвет за покупка или продажба на финансови активи на фондовите пазари.
Още по темата:
GS: Китайските акции ще се установят в по-нисък ценови канал
Инвеститорите в акции най-после погледнаха към доходността на държавните облигации
Валута | Цена | Δ% |
---|---|---|
EURUSD | 1.05 | ▼0.57% |
USDJPY | 149.59 | ▲0.37% |
GBPUSD | 1.21 | ▼0.02% |
USDCHF | 0.92 | ▲0.57% |
USDCAD | 1.35 | ▼0.11% |
Референтен индекс | Цена | Δ% |
---|---|---|
Dow 30 | 33 789.50 | ▼0.37% |
S&P 500 | 4 312.12 | ▼0.21% |
Nasdaq 100 | 14 734.10 | ▼0.03% |
DAX 30 | 15 365.10 | ▲0.14% |
Криптовалута | Цена | Δ% |
---|---|---|
Bitcoin | 26 234.70 | ▲0.09% |
Ethereum | 1 593.41 | ▲0.01% |
Ripple | 0.50 | ▲0.20% |
Фючърс | Цена | Δ% |
---|---|---|
Петрол - лек суров | 93.74 | ▲3.49% |
Петрол - брент | 94.30 | ▲1.95% |
Злато | 1 875.22 | ▼1.38% |
Сребро | 25.68 | ▲1.17% |
Пшеница | 579.28 | ▼1.56% |
Срочност | Цена | Δ% |
---|---|---|
US 10 Year | 107.68 | ▼0.56% |
Germany Bund 10 Year | 128.30 | ▼0.39% |
UK Long Gilt Future | 94.60 | ▼0.42% |