Снимка: Pixabay

"Когато обмислях кои акции да включа в този списък, исках да намеря пет, ориентирани към ръст, които не само изплащат привлекателни дивиденти, но и имат над средните перспективи за растеж. Но тези акции трябва да бъдат сравнително евтини. Идеята е да си купите евтини акции, но да имат добра възвръщаемост", това разказва специалистът от InvestorPlace, Марк Хайк.

Доходността от дивидент на компаниите, които съм избрал тук, е по-висока от средната - от 3% до 5%. Всъщност за това има термин: GARP акции (растеж, но на разумна цена).

GARP акциите са в нещо като средна точка между книжата, ориентирани към ръст, и инвестицията в стойност. Те са евтини, но приходите им растат бързо. Те също така плащат атрактивни доходи от дивидент. Имат добри перспективи.

Ето кои са петте компании, които Хайк разглежда:

Shaw Communications (NYSE: SJR)
NetApp (NASDAQ: NTAP)
Anheuser-Busch InBev (NYSE: BUD)
Johnson & Johnson  [NYSE: JNJ]
Kinder Morgan (NYSE: KMI)

Shaw Communications (SJR)

Пазарна капитализация: 8.3 милиарда долара
Съотношение цена-печалба: 17.1x
Доход от дивидент: 5.1%
Ценови таргет: + 14.7%

Shaw Communications е широколентов доставчик, предлага телевизионни и мобилни услуги. Компанията е локализирана в Канада. Твърди, че е водеща в Западна Канада за основни мрежи и съдържание. Тя обслужва с телевизионните и мобилните си пакети Британска Колумбия, Алберта и Онтарио.

Печалбите на компанията са стабилни. През тримесечието, завършващо през февруари 2020 г., реализира малко повече нетни приходи от миналата година. Печалбата беше 24 цента на акция спрямо 23 цента миналата година.

Анализатори, анкетирани от Seeking Alpha. очакват Shaw Communications да направи 99 цента на акция през годината до август 2021 г.

Въз основа на историческата доходност от дивидент целта е да се стигне до 18.24 долара на акция според моите изчисления. Същият метод, използващ историческото съотношение P / E през последните пет години, цели 21.79 на акция.

Ценовият таргет  е 19.46 долара за акция. Това осигурява стабилно повишаване на потенциалната цена с ръст от над 14.7%.

Междувременно инвеститорите в акции на SJR получават много атрактивен доходен дивидент - от 5.1%. Затова компанията е атрактивна за инвеститорите.

NetApp (NTAP)

Пазарна капитализация: 9.4 милиарда долара
Съотношение P / E: 10.5x
Доход от дивидент: 4.5%
Ценови таргет: + 61%

Дейността на NetAppis се състои в облачни услуги за съхранение на данни. Приходите за тримесечието и фискалната година, приключваща на 24 април 2020 г., бяха силно засегнати, както при повечето технологични компании. Въпреки това перспективите й са за по-високи приходи и печалба през следващата година, което сигнализира за очаквано възстановяване. Компаниите трябва да съхраняват своите данни въпреки рецесията.

Междувременно NetApp произведе солидни маржове на печалбата и висок свободен паричен поток през изминалата година. Всъщност NetApp е една от малкото компании, които все още изплащат дивиденти и изкупуват обратно акции въпреки икономическия спад.

За годината, приключваща през април 2022 г., анализаторите очакват печалба на акция от 4.05 долара според Seeking Alpha. Прогнозира се ръст от 22% при печалбата до 3.31 долара, очаквани през годината, приключваща през април 2021 година. Това означава, че акциите от NTAP са евтини - те се търгуват при съотношение едва 10 пъти печалбата.

Освен това дивидентът е много атрактивен  - 4.5% доходност. Ценовият таргет е 68.35 долара за акция. В резултат на това акциите от NTAP имат атрактивен + 61% потенциал за ръст.

Anheuser-Busch InBev (NYSE: BUD)

Пазарна капитализация: 111 милиарда долара
Съотношение цена-печалба: 16.1x
Доход от дивидент: 2.1%
Ценови таргет в горната част: + 46.2%

Компанията отчете рядка загуба на нетен доход през първото тримесечие до края на март. Но това, което компанията нарича „основна печалба”, падна с 30% на годишна база - от 73 цента на 51 цента на акция.

Добрата новина е, че хората пият повече алкохол сега, когато падат ограниченията,а компанията се занимава именно с това. Нейни са брандовете Budweiser, Bud Light и др. Всъщност компанията твърди, че приходите от САЩ всъщност са били по-високи. 

AB InBev съобщи, че общите продажби на алкохол са нараснали с 22% спрямо предходната година за седмицата, приключваща на 30 май. Очаква се печалбите след Q2 да бъдат добри.

Освен това дивидентната доходност на AB InBev от 2.1% все още е привлекателна. Смятам, че ценовия таргет на истинската стойност е 75.26 долара. Акциите от BUD имат потенциал за ръст от над 46% през следващата година.

Johnson & Johnson  [NYSE: JNJ]

Пазарна капитализация: 142 милиарда долара
Съотношение P / E: 15.8x
Доход от дивидент: 2.8%
Ценови таргет: + 61%

Johnson & Johnson е една от компаниите с потенциалнна ваксина срещу Covid-19. 

Очаква се печалбата на компанията да нараснат със 17%, или до 9.05 долара на акция за годината, приключваща през декември 2021 г. Това прави съотношението им P / E малко под 16.

Освен това оценявам истинската стойност, използвайки метода на дивидентната доходност и метода P / E на 159.09 долара на акция. Това представлява потенциал за ръст от 12% през следващата година, без да се включва доходността от дивидент от 2.8%. Очакват се добри резултати за компанията, особено ако усилията, свързани с ваксината, се отплатят.

Kinder Morgan (NYSE: KMI)

Пазарна капитализация: 35 милиарда долара
Съотношение P / E: 17x
Доход от дивидент: 6.8%
Целеви потенциал: + 58%

Това е компания за природен газ и съхранение, базирана в Хюстън. Акциите на KMI дават 6.8%, като годишният дивидент е 1.05 долара за акция. Освен това в последния конферентен разговор за печалбите през първото тримесечие на 2020 г. беше обсъдено евентуално увеличение. Ръководството очаква да увеличи дивидента на акция до 1.25 долара през януари 2021 г.

KMI има достатъчно FCF за покриване на дивидента. Доходността от LTM FCF от първото тримесечие на 2020 г. беше 8%. Този резултат е по-висок, отколкото дивидентната доходност от  6.8%, така че дивидентът изглежда стабилен.

Стойността е 24.49 долара за акция или ръст от 58% спрямо днешната цена на акциите. Това отново се базира на историческия дивидент на компанията от 4% и неговото средно историческо съотношение P / E от 35.9x. Изглежда, че това е добра дългосрочна инвестиция за повечето инвеститори.

*Материалът е с аналитичен характер и не е съвет за търговия с акции

Още по темата:

Акциите на Facebook добра възможност при корекция?

Нов срив на световните фондови борси