Снимка: Istock

В събота дългогодишният изпълнителен директор на Berkshire Hathaway (BRK-B, BRK-A) Уорън Бъфет заяви, че планира да препоръча на борда на компанията Грег Абел да поеме поста в края на годината. Абел беше обявен за наследник на Бъфет още през 2021 г.

Съобщението дойде в края на друга годишна среща, на която Бъфет предупреди за експанзивните тарифни планове на Тръмп и говори за смекчаване на тазгодишната пазарна волатилност, наред с други неща.

Що се отнася до това къде това оставя Бъфет и Berkshire, Бъфет каза, че няма планове да продава акции на Berkshire в резултат на промяната и няма да е далеч, ако е необходимо.

„Все още бих се задържал и евентуално бих могъл да бъда полезен в няколко случая, но последната дума ще бъде това, което Грег казва, по отношение на операциите, разпределението на капитала, каквото и да е то“, каза Бъфет.

В петък акциите на Berkshire Hathaway затвориха на рекордно високо ниво. Акциите са се повишили с над 17% тази година срещу 3% спад за S&P 500.

Как инвеститорите реагират на новините от този уикенд не само ще оформи пазарната дискусия през следващата седмица, но като се има предвид, че Berkshire е 7-мата по големина компания в S&P 500 и има пазарна капитализация над 1,1 трилиона долара, е въпрос как търговията с акции може да повлияе и на по-широкия пазар.

Акциите завършиха миналата седмица на висока нота, като S&P 500 (^GSPC) отбеляза най-дългата си печеливша серия от ноември 2004 г., тъй като индексът изтри всичките си загуби след „Деня на освобождението“, подкрепен от солидния априлски доклад за заетостта и нов оптимизъм около търговските преговори между САЩ и Китай.

Индексът Dow Jones Industrial Average (^DJI) също се повиши с 3% за седмицата, а технологичният Nasdaq Composite (^IXIC) спечели 3,4%.

Това пазарно рали и оптимизъм на инвеститорите ще бъдат тествани от Федералния резерв.

Централната банка ще обяви последното си решение за политиката в сряда и макар да не се очакват промени, начинът, по който председателят на Федералния резерв Джером Пауъл очертава мисленето на Федералния резерв в лицето на променящите се перспективи, ще бъде ключовото икономическо събитие за седмицата.

Седмичната актуализация на молбите за обезщетения за безработица в четвъртък и проверките за активност от производствения сектор в понеделник също ще бъдат включени в календара.

Сезонът на отчетите остава натоварен, като резултатите от Ford (F), Palantir (PLTR), Disney (DIS) и AMD (AMD) са сред най-забележителните, които ще бъдат публикувани.

Досега през този сезон на отчетите анализаторите са понижили оценките за печалбата на акция за второто тримесечие за компаниите от S&P 500 с 2,4% - по-голямо от обичайното намаление, тъй като компаниите преценяват опасенията си относно тарифите и потенциалното забавяне на икономиката, според FactSet.

Фед ще обяви следващото си решение за лихвените проценти в сряда, докато политиците оценяват икономическото въздействие на тарифните политики на Тръмп, които все още не са напълно отразени в данните.

На фона на смесени икономически сигнали, включително слаби данни от проучвания на потребителското доверие, централната банка поддържа предпазлив тон, като солидните тенденции в наемането на персонал и разходите предлагат по-оптимистична представа за перспективите.

В петък докладът за заетостта за април показа, че 177 000 работни места са добавени миналия месец, докато нивото на безработица се задържа стабилно на 4,2%, което подкрепя очакванията, че Фед ще запази лихвените проценти непроменени.

Все още не е ясно какви бъдещи действия ще предприемат политиците, докато продължават да балансират двете страни на двойния си мандат: поддържане на стабилни цени и постигане на максимална, устойчива заетост.

Както отбеляза Дженифър Шонбергер от Yahoo Finance миналата седмица, Федералният резерв се намира в трудна позиция. Данните за БВП, публикувани в сряда, показват, че растежът се е свил, докато инфлацията се е повишила през първото тримесечие - икономически сценарий, който в крайна сметка може да изисква от централната банка да даде приоритет на единия или другия от двата си мандата - пълната заетост и ценовата стабилност.

„За Федералния резерв вярваме, че днешните данни за [заетостта] би трябвало да премахнат всяко съмнение, че те са на пауза следващата седмица, а летвата за намаляване на лихвите сега е още по-висока за юни“, написа икономистът на JPMorgan Майкъл Фероли в бележка до клиентите в петък. „Продължаваме да очакваме рестартиране на цикъла на облекчаване през септември.“

След данните за заетостта през април, вероятността, която инвеститорите поставяха за намаляване на лихвите през юни, спадна рязко. Според инструмента CME FedWatch, търговците в петък определиха само 37% вероятност политиците да намалят лихвите с 25 базисни пункта на заседанието си следващия месец, в сравнение с 55% предходния ден.

*Материалът е с аналитичен характер и не е съвет за покупка или продажба на активи на финансовите пазари.