Снимка: Istock

Nvidia (NASDAQ: NVDA) е една от най-добре представящите се акции през последните няколко години, като буквално добави трилиони долари стойност към портфейлите на своите акционери. Няколко големи мениджъри на хедж фондове бяха сред онези инвеститори, които направиха много пари, като инвестираха на ранен етап в Nvidia. Но сега те започват да прибират печалбите си от масата и да залагат на няколко други невероятни акции на изкуствен интелект (AI).

Някои мениджъри на хедж фондове, продаващи инвестиции в Nvidia, включват:

Стенли Дръкенмилър: продаде 71% (441 551) от акциите на семейния си офис и 100% (4 895) от кол опциите си на Nvidia.

Израел Ингландър: продаде 35% (720 004) от акциите на Millennium Management и 31% (6 910) от своите кол опции. Той поддържа тежка позиция в пут опции на Nvidia, които му дават правото да продава акциите на определена цена.

Крис Рокос: продаде 41% (105 453) от акциите на своя хедж фонд.

Филип Лафонт: продаде 68% (2 937 060) от акциите на Coatue Management.

Има още много примери за големи продажби от институционални инвеститори. След метеоричното покачване на цената на акциите на Nvidia, за тях има смисъл поне да намалят дела си. Въпреки това средните инвеститори трябва да се интересуват повече от това какво купуват сега големите мениджъри на хедж фондове.

Ето две превъзходни акции на AI, които милиардерите купуват, докато продават Nvidia.

1. Microsoft

Microsoft (NASDAQ: MSFT) се издигна в челните редици на AI пространството, когато добави 10 милиарда долара към инвестициите си в генеративния AI лидер OpenAI в началото на 2023 г. Въпреки позицията си на една от най-ценните компании в света преди бума на AI, изкуственият интелект се оказва значителна област на растеж за технологичната компания.

Няколко мениджъри на милиардери видяха възможност да закупят повече акции на Microsoft през първото тримесечие, включително:

Оле Андреас Халворсен: закупи 1 596 887 акции, възстановявайки позиция в акциите на своя фонд Viking Global Investors.

Стивън Коен: закупи 566 749 акции, повече от удвояване на дела на Point72 в акциите. Той също така се е разпоредил с опции, включително 1844 пут опции.

Крис Рокос: закупи 274 232 акции, увеличавайки дела на своя хедж фонд със 172% от четвъртото тримесечие.

Основният AI продукт на Microsoft е Azure AI, който предоставя облачни решения за разработчици на AI, които искат да използват съществуващи базови модели за внедряване на нови софтуерни решения, базирани на AI. Компанията увеличи своите клиенти на Azure AI с 60% през годината през последното тримесечие, а средният разход на клиент също расте.

Microsoft инвестира сериозно в изграждането на капацитета на своя център за данни. Но ръководството каза, че ще отнеме известно време, докато всичко стане онлайн. В резултат на това очаква ускоряване на приходите от Azure през втората половина на фискалната 2025 г. Това е голямо постижение, като се има предвид, че вече е най-бързо развиващият се хипермащабен облачен доставчик днес.

Microsoft също така предлага свои собствени асистенти за изкуствен интелект в портфолиото от корпоративни софтуери, което се нарича Copilot. Възприемането нараства бързо, като клиентите се увеличават с 60% тримесечие на тримесечие. С над 400 милиона търговски места за Office 365 има дълга писта за растеж за продукта.

Понастоящем акциите се търгуват за около 30 пъти очакваните печалби. Въпреки че това е значителна премия спрямо S&P 500, акцията изглежда си струва цената. Неговото лидерство в корпоративните софтуерни решения и разработването на AI трябва да осигури години на огромен растеж.

2. Meta Platforms
Meta Platforms (NASDAQ: META) отдавна са в челните редици на развитието на ИИ. Алгоритмите за машинно обучение формират гръбнака на емисиите със съдържание във Facebook и Instagram, заедно с бъдещите нишки, които наскоро преминаха 200 милиона активни потребители месечно.

Наскоро насочи вниманието си към генеративния AI, разработвайки и предлагайки с отворен код фамилията базови модели Llama, които стоят зад неговата функция Meta AI в Instagram и Facebook, както и много други функции зад кулисите. Главният изпълнителен директор Марк Зукърбърг има амбицията да превърне Meta във „водещата AI компания в света“.

Милиардерите приемат визията на Зукърбърг и влагат парите си в акции. Някои важни покупки през първото тримесечие включват:

Крис Рокос: купи 377 551 акции, възстановявайки позиция за своя хедж фонд за първи път от 2022 г.

Рей Далио: добави 327 992 акции от акциите, увеличавайки дела на Bridgewater Associates с 49%.

Стенли Дръкенмилър: закупи 63 930 акции, възстановявайки позиция.

Въпреки че Meta вече използва AI в семейството си приложения за препоръки за съдържание, тя започва да го интегрира в своите рекламни услуги. Зукърбърг каза, че вижда ден, в който „рекламодателите ще могат просто да ни кажат бизнес целта и бюджета, а ние ще направим останалото вместо тях“, по време на разговора за печалбите на Meta за второто тримесечие. 

*Материалът е с аналитичен характер и не е съвет за покупка или продажба на активи на финансовите пазари.