Снимка: iStock

Борсовите фючърси потънаха в четвъртък сутринта, тъй като инвеститорите усвоиха множество смесени резултати от корпоративни печалби и уверения от страна на създателите на паричната политика, че последният скок на инфлацията вероятно ще се окаже временен. Глобалните данни също бяха на фокус, като докладът за БВП, по-слаб от очакваното от Китай, сочи към значително забавяне на растежа.

Фючърсите на S&P 500 спаднаха, след като индексът достигна рекорден максимум в рамките на деня по време на редовната сесия в сряда. Dow изглежда ще отвори близо 200 точки по-ниско, а фючърсите на Nasdaq също паднаха.

Нови данни от Китай, първата икономика, изпитала и започнала да се възстановява от пандемията COVID-19, подчертаха степента на забавяне на растежа след пиково ускорение по-рано тази година. Втората по големина икономика в света е нараснала със 7.9% през второто тримесечие от преди година, според Националното статистическо бюро, оставайки под консенсусните оценки за ръст от 8.0% и рязко забавяне от увеличението от 18.3% през първото тримесечие.

Изявленията в сряда от председателя на Федералния резерв Джером Пауъл пред Конгреса също поставиха под въпрос силата на икономическия скок, като лидерът на Фед заяви, че американската икономика все още е далеч от постигането на прага на централната банка за "значителен по-нататъшен напредък" във възстановяването.

Цикличният енергиен и финансов сектор, които могат да се възползват от засилване на икономическата активност, се представиха по-слабо по време на сесията в сряда и отново бяха на път да изостанат, тъй като търговците вместо това се насочиха към технологични компании. А големите банки, които досега са отчитали печалби през второто тримесечие, също са публикували смесени резултати, като приходите и нетните приходи от лихви са под натиск, тъй като лихвените проценти спадат от пика от март до момента.

"В последно време банковите акции и финансовият сектор започнаха да изостава малко след това, което беше доста силна ранна част от годината за този сектор. И мисля, че се случват няколко неща", според Джейсън Уеър от Albion Financial, цитиран от Yahoo Finance. „На първо място, елементите, които движеха банковите акции нагоре, както и други групи в тази циклична и стойностна търговия, започнаха да отслабват малко, тъй като пазарът започва да усвоява това, което сега става известно като пиков растеж.“

„Второ, имаме лихвени проценти, които в последствие са спаднали“, добави той. "И разбира се, банките са много тясно обвързани с това, което се случва с доходността."

Спадът в доходността на хазната, като референтната 10-годишна доходност се понижи с близо 7 базисни пункта, за да спадне отново под 1.4%, съвпадна с по-смекчена икономическа перспектива, а забележките на Пауъл се удвоиха върху убеждението му, че наскоро инфлационният натиск в крайна сметка ще отслабне. 

В показанията на конгреса лидерът на Фед посочи отново отворените категории стоки и услуги, при които се наблюдава най-голямо увеличение на инфлацията, като цените на употребяваните автомобили и камиони, като доказателство, че скокът на цените може да премине по-късно тази година.

Но временни или не, данните за инфлацията за последния месец са доста по-горещи от очакваното. Индексът на потребителските цени във вторник регистрира най-бързото годишно нарастване от 2008 г. насам за юни, а в сряда юнският индекс на цените на производител на Бюрото по статистика на труда отчете 7.3% ръст спрямо предходната година, отбелязвайки най-бързото покачване на данните обратно до 2010 г.

„Многогодишните върхове на инфлацията и начинът, по който Фед може да реагира, е това, върху което са фокусирани пазарите, особено що се отнася до покупките на активи“, пише в бележка Рубеела Фаруки от високочестотната икономика. "Пауъл каза, че времето и съставът на намаляването ще бъдат нещо, което длъжностните лица ще обсъждат на следващите срещи."

"В обобщение, в съобщението на г-н Пауъл няма промяна, въпреки че инфлацията продължава да изненадва нагоре и ръстът на работните места се засилва", добави Фаруки.

Morgan Stanley (MS), последната голяма банка, която отчита резултатите за второто тримесечие, изпревари очакванията на Wall Street в горната и долната част, дори когато някои бизнес сегменти отбелязаха резултати.

Нетните приходи от 14.76 милиарда изпревариха прогнозираните 14.03 милиарда долара, показват данни на Bloomberg. И коригираните печалби на акция също бе над очакваните 1.64 долара, достигайки 1.89 долара.

Под номерата на заглавията обаче търговията и приходите на Morgan Stanley с фиксирани доходи пропуснаха прогнози и спаднаха до 1.68 млрд. долара от миналата година при 3.04 млрд. долара. Приходите от търговия с акции са се увеличили до над 2.8 милиарда долара за тримесечието, но притокът на IPO спомага за повишаване на резултатите.

Още по темата:

Нови рекорди за трите водещи щатски индекса