„Някои казват, че е невъзможно да се прогнозира пазарът. И това си има причина. Всъщност има пет враждуващи групи, които формират процесите на пазара", твърди бившият мениджър на хедж фонд и водещ на известното американско телевизионно предаване „Луди пари" по CNBC Джим Креймър.

Проблемът е, че в тези пет групи се обединяват голям брой инвеститори, които генерират противоречиви идеи за фондовите пазари.

„Те не могат да постигнат консенсус и в резултат на това цените на акциите се движат в различни посоки", казва Креймър.

Всяка от петте групи е достатъчно силна и техните действия могат да създават истински хаос на пазара на акции.

Във всеки момент всеки от тях може да надделее, така че стойността на дяловете на определени компании може да се повиши или да падне много рязко в рамките само на една борсова сесия и трендът да се промени съществено на следващия ден.

Възможно е една от групите или дори само един неин член да загубят влиянието си, но напълно да бъде разрушена самата група е малко вероятно. И в крайна сметка, докато съществуват петте групи, единно менние на пазара не може да се получи, а това означава, че пазарът ще остава постоянно в състояние на неопределеност.

Биковете

В тази група е много лесно да бъде открит инвеститор, който смята, че икономиката става все по-силна. Тези пазарни участници са купувачи на акции на циклични компании от автомобилната индустрия, производители на спортни стоки, видео и фото технологиите, или това са инвеститори, които се чувстват по-добре, когато икономическата ситуация се подобрява.

За да оказват влияние на пазара, играчите от тази група най-често използват компании, които произвеждат храни, производители са на лекарства и други потребителски стоки.

Тази група също така се свързва със силния долар, тъй като щом щатската валута става по-силна, особено спрямо еврото, това означава, че компаниите, които продават продукти в Европа, са изправени пред по-ниски печалби заради валутния курс. И това създава условия за натиск върху акциите на компании като Coca-Cola, Kimberly Clarke, Pfizer и Kellogg.

Мечките

В този лагер са убедени, че Федералният резерв ще повиши лихвите в скоро време, в противен случай инфлацията излиза извън контрол. Инвеститорите от тази група търсят всяка компания или дори цял сектор, които ще бъдат засегнати от високите лихвени проценти.

Групата се отнася негативно към цикличните сектори, включително и към строителите на жилищни сгради и към целия пазар на недвижимите имоти.

Наблюдателите

Тази група обръща специално внимание на тримесечните отчети, които напоследък изненадаха приятно пазара. Затова и инвеститорите от тази група купува напоследък много активно акции.

Понякога обаче техните настроения не са толкова оптимистични и влиянието на отчетите не е толкова голямо. "Например, Twitter съобщи за добри резултати, а това от своя страна насочи интереса на пазарните участници и към другите компании, работеща в сферата на социалните медии," казва Креймър.

Наблюдателите са способни да повишат цената на всяка акция.

Геополитиците

Тази група се съсредоточава върху събитията, които се случват по света, а в момента в частност в Украйна и Русия. "Те се страхуват, че санкциите срещу Русия ще забавят икономическия растеж в големи мултинационални компании, които са затрупани с активи и дългове в Русия и Европа", подчертава Креймър.

И геополитиците са свързани с долара. Те обаче гледат негативно върху борсовите стоки като петрол, мед и други, които се търгуват в долари, защото тяхната цена силно зависи от курса на щатската валута спрямо другите валути.

Тази група търгува с широк спектър от акции на предимно добивни компании и обвързват цената им с динамиката на котировките на суровинните на стоковите борси.

Разпространителите на слухове

Контингентът на тази група е странна компилация от инвеститори, които играят на пазара на акции, но се съобразяват с новините по сливания и придобивания. По думите на Креймър те се доверяват на усета си за евентуални промени в структурите на компаниите и затова купуват акции, които в други случаи не може да бъдат повод за някаква инвестиция.

И точно тази група провокира най-много пазара, като обявява най-неочаквани цени, особено в сектори, където след време се случват сливания и придобивания.