Снимка: iStock
Няма смисъл от диверсификация, ако знаеш какво точно правиш. Това каза пред MarketWatch ръководителят на Berkshire Hathaway - Уорън Бъфет, смятания за един от най-великите инвеститори на нашето време.
"43% от общия портфейл на Berkshire Hathaway всъщност са на производителя на iPhone - Apple (AAPL) на стойност от над 91 милиарда долара. Като цяло в портфейла на Berkshire Hathaway има 46 ценни книжа на стойност от 214 милиарда долара", коментира Бъфет.
"Мисля, че Apple е третият ни бизнес. Това е може би най-добрият бизнес, който познавам на света“, каза Бъфет.
IPhone постоянно поддържа между 42% и 45% дял на пазара на смартфони в САЩ от 2014 г. и най-вероятно ще види значително увеличение на търсенето, след като представи 5G-вариант на популярното си устройство, вероятно до края на тази година.
Apple също е в процес на трансформация от бизнес ориентиран към бизнес, насочен към услуги. Този непрекъснат преход доведе до двуцифрен ръст на продажбите както на преносимите, така и на услугите и би трябвало да спомогне за намаляване на случайните пречки пред компанията, свързани със сезонността и технологичните цикли на обновяване на смартфоните.
Но любимото нещо на Бъфет в Apple е главният изпълнителен директор на компанията - Тим Кук и желанието му да връща капитала на акционерите. Apple изплаща приблизително 14.2 милиарда долара дивиденти и през последните години агресивно изкупува собствените си акции. Не очаквайте Бъфет да съкрати скоро акциите на фонда си в Apple.
Bank of America (BAC) представлява 11% от инвестираните активи на Berkshire Hathaway. Bank of America е първотипната инвестиция на Бъфет, тъй като тя е предприета през период, в който Уолстрийт и инвеститорите са били уплашени, а той е разполагал с пари за инвестиране.
Bank of America прекара последните половин десетилетие настойчиво възнаграждавайки своите акционери. През юни 2018 г. Bank of America обяви програма за връщане на капитал в размер на 26 милиарда долара, която беше последвана през юни 2019 г. от инициатива за връщане на капитал в размер на 37 милиарда долара, като частта за обратно изкупуване на тази вече е спряна заради коронавирусната епидемия. Въпросът е, че Бъфет няма причина да вярва, че Bank of America няма да остане машина за пари в дългосрочен план.
Нито една компания не е задържана за по-дълъг период от Бъфет, от производителя на безалкохолни напитки Coca-Cola. Тя е в портфейла на гениалния инвеститор от далечната вече 1988 година. В момента Coca-Cola представлява около 9.2% от инвестираните активи на Berkshire Hathaway.
Освен факта, че Бъфет е запален потребител на Coca-Cola, една от причините, поради които вероятно никога няма да го видите да се раздели с тази си инвестиция, е заради разпознаваемостта и ангажираността към марката на компанията. Coca-Cola е една от най-признатите марки в световен мащаб, която се предлага във всички страни, но не и в цял свят (Северна Корея е изключение).
Бъфет държи в портфолиото на Berkshire Hathaway от 1993 г. гиганта за кредитни услуги American Express (AXP), като тази позиция в размер на 13.6 милиарда долара представлява 6.9% от инвестираните активи на Бъфет.
Една от причините Бъфет да е фен на American Express е способността на компанията за двоен "удар". От една страна - тя начислява такси на търговците за улесняване на кредитните транзакции, както и дава заеми на потребителите и бизнеса чрез кредитни карти, като по този начин извлича възнаграждение за лихви и такси, свързани с тези карти. Тъй като САЩ и световната икономика прекарват много повече време за разширяване, отколкото договарянето, тази стратегия за двойни приходи е удобна за American Express.
Още по темата:
Бъфет: За индивидуалните инвеститори е най-добре да изберат индексен фонд
Експерт: Ето защо Уорън Бъфет направи огромна грешка при продажбата на своите акции от авиокомпании
Валута | Цена | Δ% |
---|---|---|
EURUSD | 1.08 | ▼0.25% |
USDJPY | 151.41 | ▲0.08% |
GBPUSD | 1.26 | ▲0.04% |
USDCHF | 0.90 | ▼0.39% |
USDCAD | 1.35 | ▼0.29% |
Референтен индекс | Цена | Δ% |
---|---|---|
Dow 30 | 40 195.60 | ▲0.23% |
S&P 500 | 5 317.34 | ▲0.28% |
Nasdaq 100 | 18 500.10 | ▲0.12% |
DAX 30 | 18 792.00 | ▼0.02% |
Криптовалута | Цена | Δ% |
---|---|---|
Bitcoin | 70 717.00 | ▲1.85% |
Ethereum | 3 568.27 | ▲1.96% |
Ripple | 0.63 | ▲2.61% |
Фючърс | Цена | Δ% |
---|---|---|
Петрол - лек суров | 83.09 | ▲1.66% |
Петрол - брент | 86.94 | ▲1.49% |
Злато | 2 221.06 | ▲1.39% |
Сребро | 25.68 | ▲1.17% |
Пшеница | 559.58 | ▲2.31% |
Срочност | Цена | Δ% |
---|---|---|
US 10 Year | 110.74 | ▼0.04% |
Germany Bund 10 Year | 133.25 | ▼0.12% |
UK Long Gilt Future | 99.80 | ▼0.07% |